[{"@context":"https:\/\/schema.org\/","@type":"Article","@id":"https:\/\/calci-patrimoine.com\/repartition-patrimoine-francais-immobilier-financier\/#Article","mainEntityOfPage":"https:\/\/calci-patrimoine.com\/repartition-patrimoine-francais-immobilier-financier\/","headline":"R\u00e9partition du patrimoine des Fran\u00e7ais, immobilier ou financier","name":"R\u00e9partition du patrimoine des Fran\u00e7ais, immobilier ou financier","description":"
\r\nAccueil ><\/a>\r\n\r\n
Etes-vous plut\u00f4t financier ou immobilier dans votre patrimoine ? Les r\u00e9centes \u00e9tudes de l\u2019Insee et de la Banque de France nous donnent d\u2019excellentes informations sur la composition, l\u2019\u00e9volution et les tendances du patrimoine des Fran\u00e7ais, notamment la r\u00e9partition entre les investissements immobiliers et l'\u00e9pargne financi\u00e8re\u2026<\/h6>\r\n\r\n
    \r\n
  • Savez-vous ainsi que le patrimoine moyen des Fran\u00e7ais est compos\u00e9 approximativement \u00e0 60% d\u2019immobilier et \u00e0 40% de placement financier ;\r\n
  • Et que plus votre patrimoine est important, plus votre patrimoine sera compos\u00e9 d\u2019actifs financiers ;\r\n
  • Ou que l\u2019immobilier est souvent le premier actif pour permettre de faire grandir un petit patrimoine ;\r\n
  • Et que le patrimoine des Fran\u00e7ais s\u2019investit de plus en plus \u00e0 l\u2019\u00e9tranger ?\r\n<\/ul>\r\n\r\n

    \"composition_patrimoine_francais_richesse_2012\"<\/center><\/p>\r\n<\/div>","datePublished":"2026-09-05","dateModified":"2026-09-06","author":{"@type":"Person","@id":"https:\/\/calci-patrimoine.com\/author\/anthonyc\/#Person","name":"Anthony Calci","url":"https:\/\/calci-patrimoine.com\/author\/anthonyc\/","identifier":2,"image":{"@type":"ImageObject","@id":"https:\/\/secure.gravatar.com\/avatar\/b8f529a637b7babc0a1393467fde32a9e886e63eac5872cd821115b13a69d1e7?s=96&d=mm&r=g","url":"https:\/\/secure.gravatar.com\/avatar\/b8f529a637b7babc0a1393467fde32a9e886e63eac5872cd821115b13a69d1e7?s=96&d=mm&r=g","height":96,"width":96}},"publisher":{"@type":"Organization","name":"Calci Patrimoine","logo":{"@type":"ImageObject","@id":"https:\/\/calci-patrimoine.com\/wp-content\/uploads\/2019\/07\/logo-calci-patrimoine.png","url":"https:\/\/calci-patrimoine.com\/wp-content\/uploads\/2019\/07\/logo-calci-patrimoine.png","width":250,"height":58}},"image":{"@type":"ImageObject","@id":"https:\/\/calci-patrimoine.com\/wp-content\/uploads\/2018\/09\/composition-patrimoine-francais-immobilier-financier-insee-2024.png","url":"https:\/\/calci-patrimoine.com\/wp-content\/uploads\/2018\/09\/composition-patrimoine-francais-immobilier-financier-insee-2024.png","height":"811","width":"800"},"url":"https:\/\/calci-patrimoine.com\/repartition-patrimoine-francais-immobilier-financier\/","about":["Strat\u00e9gie d'investissement"],"wordCount":2797,"articleBody":"Etes-vous plut\u00f4t financier ou immobilier dans votre patrimoine ? Les derni\u00e8res \u00e9tudes de l’Insee et de la Banque de France nous donnent d’excellentes informations sur la composition, l’\u00e9volution et les tendances du patrimoine des Fran\u00e7ais, notamment la r\u00e9partition entre les investissements immobiliers et l’\u00e9pargne financi\u00e8re, et sur la fa\u00e7on dont cette r\u00e9partition change avec la taille du patrimoine.Comprendre la r\u00e9partition du patrimoine des Fran\u00e7ais en 30 secondes :Le patrimoine brut moyen des m\u00e9nages se compose \u00e0 61% d’immobilier, 22% de placements financiers, 11% d’actifs professionnels et 6% de biens divers.La moiti\u00e9 des m\u00e9nages d\u00e9tient plus de 205 100\u20ac de patrimoine brut, et il faut d\u00e9passer 857 700\u20ac pour entrer dans les 10% les mieux dot\u00e9s.La part d’immobilier culmine \u00e0 75% au milieu de la distribution, puis redescend \u00e0 34% chez les 1% les plus riches.Le patrimoine professionnel repr\u00e9sente 36% du patrimoine des 1% les mieux dot\u00e9s, contre 11% en moyenne.Les 10% de m\u00e9nages les mieux dot\u00e9s d\u00e9tiennent 48% du patrimoine brut total des Fran\u00e7ais.La moyenne nationale n’est pas un objectif d’allocation, elle refl\u00e8te surtout le poids de la r\u00e9sidence principale.Plan de l’article : r\u00e9partition du patrimoine des Fran\u00e7ais entre immobilier et financierComment se compose le patrimoine des Fran\u00e7ais en 2026 ?Comment lire la r\u00e9partition du patrimoine selon son niveau ?Tableau de r\u00e9partition selon le niveau de patrimoinePlus le Fran\u00e7ais est riche, plus sa part en immobilier diminuePourquoi la part d’immobilier baisse quand le patrimoine augmenteFaut-il chercher \u00e0 ressembler \u00e0 la moyenne des Fran\u00e7ais ?Le cas particulier du dirigeant, un patrimoine concentr\u00e9 sur un seul actifEncore quelques chiffres pour prendre de la hauteurUn patrimoine qui se construit de plus en plus hors de FranceFAQ sur la r\u00e9partition du patrimoine des Fran\u00e7aisComment se compose le patrimoine des Fran\u00e7ais en 2026 ? (\u00e9tude Insee)Revenir au plan de l’articleSavez-vous ainsi que le patrimoine brut moyen des m\u00e9nages fran\u00e7ais est compos\u00e9 \u00e0 61% d’immobilier, \u00e0 22% de placements financiers, \u00e0 11% d’actifs professionnels et \u00e0 6% de biens divers (voiture, mobilier, bijoux).Et que plus votre patrimoine est important, plus il est susceptible d’\u00eatre compos\u00e9 d’actifs financiers et professionnels, au d\u00e9triment de l’immobilier.Ou que l’immobilier reste le premier actif pour faire grandir un patrimoine moyen, avec les trois quarts du patrimoine des m\u00e9nages situ\u00e9s au milieu de la distribution.Et que les 10% de m\u00e9nages les mieux dot\u00e9s d\u00e9tiennent pr\u00e8s de la moiti\u00e9 du patrimoine total des Fran\u00e7ais, et les deux tiers de leur patrimoine financier. Source : Insee, \u00ab Les montants de patrimoine d\u00e9tenus par les m\u00e9nages en 2024 \u00bb, Insee Focus n\u00b0371, d\u00e9cembre 2025 (enqu\u00eate Histoire de vie et Patrimoine 2023-2024)Comment lire la r\u00e9partition du patrimoine selon son niveau ?D’apr\u00e8s l’Insee, la moiti\u00e9 des m\u00e9nages fran\u00e7ais poss\u00e8de d\u00e9but 2024 un patrimoine brut sup\u00e9rieur \u00e0 205 100\u20ac (148 100\u20ac une fois les cr\u00e9dits d\u00e9duits). Il faut d\u00e9passer 857 700\u20ac pour entrer dans les 10% les mieux dot\u00e9s, 1 268 200\u20ac pour les 5%, et 3 020 900\u20ac pour le dernier centile. Et \u00e0 chaque palier, la composition change.Allocation type pour un patrimoine inf\u00e9rieur \u00e0 40 000\u20ac (30% des m\u00e9nages). Comptes courants et livrets pour l’essentiel, quasiment pas d’immobilier.Allocation type pour un patrimoine de 200 000\u20ac \u00e0 400 000\u20ac (classes moyennes propri\u00e9taires). Immobilier 75%, actifs financiers 15%, autres 10%. La r\u00e9sidence principale fait presque tout.Allocation type pour un patrimoine sup\u00e9rieur \u00e0 858 000\u20ac (top 10%). Immobilier 53%, actifs financiers 24%, actifs professionnels 19%, autres 4%.Allocation type pour un patrimoine sup\u00e9rieur \u00e0 3 millions d’euros (top 1%). Actifs professionnels 36%, immobilier 34%, actifs financiers 27%, autres 3%.R\u00e9partition du patrimoine des Fran\u00e7ais selon le niveau de patrimoineNiveau de patrimoine brutImmobilierFinancierProfessionnelAutresEnsemble des m\u00e9nages61%22%11%6%Du 5e au 7e d\u00e9cile75%15%1% \u00e0 2%8% \u00e0 9%Top 10% (plus de 857 700\u20ac)53%24%19%4%Top 5% (plus de 1 268 200\u20ac)58%25%14%4%Top 1% (plus de 3 020 900\u20ac)34%27%36%3%Source : Insee, enqu\u00eate Histoire de vie et Patrimoine 2023-2024. Les pourcentages sont exprim\u00e9s en part du patrimoine brut, avant d\u00e9duction des emprunts.Plus le Fran\u00e7ais est riche, plus sa part en immobilier diminue au profit de la finance et de l’entrepriseRevenir au plan de l’articleLe constat de l’Insee est sans appel. La part de l’immobilier culmine \u00e0 75% du patrimoine entre le 5\u00e8me et le 7\u00e8me d\u00e9cile, puis redescend \u00e0 53% chez les 10% les mieux dot\u00e9s et \u00e0 34% chez les 1% les plus riches. \u00c0 l’inverse, le patrimoine professionnel (l’entreprise que l’on dirige) passe de 1% \u00e0 2% chez les classes moyennes \u00e0 36% dans le dernier centile. C’est la composante la plus concentr\u00e9e de toutes, puisque les 1% les mieux dot\u00e9s en d\u00e9tiennent 68% de la masse totale.Voir l’\u00e9tude de l’Insee \u00ab Les montants de patrimoine d\u00e9tenus par les m\u00e9nages en 2024 \u00bb, Insee Focus n\u00b0371, d\u00e9cembre 2025.Voir aussi l’ouvrage de l’Insee \u00ab Les revenus et le patrimoine des m\u00e9nages \u00bb, \u00e9dition 2024.Pourquoi la part d’immobilier baisse quand le patrimoine augmenteQuatre m\u00e9canismes expliquent ce basculement, et aucun n’est un choix esth\u00e9tique.L’effet de levier sature. L’immobilier se finance \u00e0 cr\u00e9dit, ce qui permet de constituer un patrimoine sans capital de d\u00e9part. Mais la capacit\u00e9 d’endettement est plafonn\u00e9e par les revenus, autour de 35% de taux d’endettement. Pass\u00e9 un certain niveau, on ne peut plus acheter d’immobilier \u00e0 cr\u00e9dit, on doit payer comptant, et l’avantage dispara\u00eet.La liquidit\u00e9 devient un sujet. Entre la mise en vente d’un bien et l’encaissement, il s’\u00e9coule souvent de six mois \u00e0 un an. Un patrimoine \u00e0 80% immobilier est un patrimoine qui ne se pilote pas.La fiscalit\u00e9 p\u00e9nalise l’immobilier d\u00e9tenu. Depuis 2018, l’IFI ne frappe que le patrimoine immobilier au-del\u00e0 de 1,3 million d’euros, avec un bar\u00e8me allant de 0,5% \u00e0 1,5%. Les actifs financiers en sont sortis. Pour un patrimoine de 5 millions d’euros, l’\u00e9cart de traitement se chiffre en dizaines de milliers d’euros par an.Le ticket d’entr\u00e9e des placements financiers s’ouvre. Le capital-investissement, l’assurance-vie luxembourgeoise ou la gestion sous mandat en titres vifs deviennent accessibles \u00e0 partir de 250 000\u20ac \u00e0 500 000\u20ac, avec des frais qui baissent \u00e0 mesure que les montants augmentent.Faut-il chercher \u00e0 ressembler \u00e0 la moyenne des Fran\u00e7ais ?Non, et c’est m\u00eame l’erreur la plus fr\u00e9quente. La r\u00e9partition moyenne \u00e0 61% d’immobilier et 22% de financier n’est pas un objectif, c’est le r\u00e9sultat m\u00e9canique du fait que la majorit\u00e9 des Fran\u00e7ais n’ont qu’un seul actif significatif, leur r\u00e9sidence principale. Une moyenne construite sur une population dont la moiti\u00e9 poss\u00e8de moins de 205 100\u20ac de patrimoine ne dit rien de ce que devrait faire un patrimoine de 2 millions d’euros.La bonne question n’est pas de savoir si vous \u00eates au-dessus ou en dessous des 61%, mais de v\u00e9rifier trois points. Votre patrimoine produit-il un revenu quand vous cessez votre activit\u00e9 ? Pouvez-vous mobiliser une partie de vos actifs en moins de trois mois sans brader ? Et un seul actif repr\u00e9sente-t-il plus de la moiti\u00e9 de votre patrimoine total ? Ce sont ces trois r\u00e9ponses qui d\u00e9terminent une allocation, pas un pourcentage national.Le cas particulier du dirigeant, un patrimoine concentr\u00e9 sur un seul actifRevenir au plan de l’articleLe patrimoine professionnel est de loin la composante la plus concentr\u00e9e du patrimoine des Fran\u00e7ais. Il repr\u00e9sente 36% du patrimoine brut des 1% les mieux dot\u00e9s, contre 11% en moyenne, et les 5% les mieux dot\u00e9s en d\u00e9tiennent 95% de la masse totale selon l’Insee. Autrement dit, les grands patrimoines fran\u00e7ais sont d’abord des patrimoines d’entrepreneurs.C’est aussi leur principale fragilit\u00e9. Un dirigeant dont la soci\u00e9t\u00e9 vaut 6 millions d’euros et qui d\u00e9tient par ailleurs 800 000\u20ac entre sa r\u00e9sidence principale et son \u00e9pargne a 88% de son patrimoine investi dans un actif unique, non cot\u00e9, illiquide, expos\u00e9 \u00e0 son secteur, \u00e0 sa client\u00e8le et \u00e0 sa propre sant\u00e9. Aucun conseiller ne recommanderait cette allocation \u00e0 un investisseur, elle est pourtant la situation par d\u00e9faut de la plupart des chefs d’entreprise.La cession est le moment o\u00f9 cette concentration se d\u00e9noue, et c’est aussi le moment o\u00f9 tout se joue fiscalement. Un apport pr\u00e9alable des titres \u00e0 une holding permet de reporter l’imposition de la plus-value, \u00e0 condition de respecter les r\u00e8gles de l’apport-cession 150-0 B ter, avec un r\u00e9investissement d’au moins 70% du produit de cession dans des actifs \u00e9ligibles en cas de revente dans les trois ans, pour les cessions r\u00e9alis\u00e9es depuis le 21 f\u00e9vrier 2026. Les 30% restants constituent la part libre, qui peut \u00eatre investie sans contrainte, notamment via un contrat de capitalisation ou une assurance-vie luxembourgeoise souscrite par la holding.Depuis 2026, cette r\u00e9flexion se double d’un second enjeu, car la taxe sur les holdings patrimoniales de l’article 235 ter C du CGI impose \u00e0 20% certains actifs de jouissance log\u00e9s en soci\u00e9t\u00e9. La structuration de la holding post-cession ne peut plus se limiter \u00e0 la question du report d’imposition.Encore quelques chiffres pour agr\u00e9menter vos connaissances et prendre de la hauteur sur la r\u00e9partition de votre patrimoineRevenir au plan de l’articleSelon l’Insee et la Banque de France, le patrimoine net des m\u00e9nages fran\u00e7ais atteint 14 953 milliards d’euros fin 2024, soit 8,2 ann\u00e9es de leur revenu disponible net. Il a progress\u00e9 de 0,7% sur un an, port\u00e9 par le patrimoine financier alors que l’immobilier reculait.Les placements financiers des m\u00e9nages repr\u00e9sentent 6 356 milliards d’euros fin 2024 selon la Banque de France, r\u00e9partis pour un tiers en d\u00e9p\u00f4ts bancaires (33%), un tiers en assurance-vie (32%) et un quart en actions et assimil\u00e9s (27%). Les Fran\u00e7ais restent des \u00e9pargnants prudents.Les in\u00e9galit\u00e9s de patrimoine sont bien plus fortes que les in\u00e9galit\u00e9s de revenus. Les 10% de m\u00e9nages les mieux dot\u00e9s d\u00e9tiennent 48% du patrimoine brut total, alors que les 10% les plus ais\u00e9s en niveau de vie ne per\u00e7oivent que 25% de la masse des revenus.Le patrimoine financier est lui aussi tr\u00e8s concentr\u00e9, avec 64% de la masse totale entre les mains des 10% de m\u00e9nages les mieux dot\u00e9s. La moiti\u00e9 des m\u00e9nages d\u00e9tient moins de 21 700\u20ac de placements financiers.Le patrimoine brut moyen grimpe jusqu’\u00e0 environ 60 ans, o\u00f9 il d\u00e9passe 470 000\u20ac, puis se stabilise avant de d\u00e9cliner pass\u00e9 75 ans. Le patrimoine financier, lui, continue de cro\u00eetre jusqu’\u00e0 75 ans.Les ind\u00e9pendants sont nettement plus riches que les salari\u00e9s. Un m\u00e9nage de profession lib\u00e9rale sur deux d\u00e9tient plus de 772 000\u20ac de patrimoine brut, contre 416 200\u20ac pour un m\u00e9nage de cadre, et un sur dix d\u00e9passe 2,3 millions d’euros.Un patrimoine qui se construit de plus en plus hors de FranceRevenir au plan de l’articleLa derni\u00e8re tendance que nous observons au cabinet ne figure dans aucun d\u00e9cile de l’Insee, car l’enqu\u00eate ne porte que sur les m\u00e9nages r\u00e9sidant en France. Au 31 d\u00e9cembre 2025, 1 784 975 Fran\u00e7ais \u00e9taient inscrits au registre des Fran\u00e7ais \u00e9tablis hors de France, en hausse de 1,7% sur un an, et l’administration estime la diaspora r\u00e9elle entre 2,5 et 3 millions de personnes puisque l’inscription reste facultative (source Minist\u00e8re de l’Europe et des Affaires \u00e9trang\u00e8res).Ces expatri\u00e9s se retrouvent avec une question que ne se posent pas les r\u00e9sidents, celle de savoir dans quel pays loger quoi. Un non-r\u00e9sident n’est imposable \u00e0 l’IFI que sur son immobilier situ\u00e9 en France, ses plus-values mobili\u00e8res \u00e9chappent en g\u00e9n\u00e9ral \u00e0 l’imp\u00f4t fran\u00e7ais, et son assurance-vie ne suit pas les m\u00eames r\u00e8gles selon qu’elle est de droit fran\u00e7ais ou luxembourgeois. La r\u00e9partition entre immobilier et financier ne se d\u00e9cide donc plus seulement en fonction du rendement attendu, mais aussi de la r\u00e9sidence fiscale et de la convention applicable. Nous d\u00e9taillons ces arbitrages dans notre guide des placements pour les expatri\u00e9s et notre guide de la fiscalit\u00e9 des non-r\u00e9sidents.FAQ sur la r\u00e9partition du patrimoine des Fran\u00e7aisRevenir au plan de l’article5 questions-r\u00e9ponses sur la composition du patrimoine des Fran\u00e7aisQuelle est la r\u00e9partition id\u00e9ale entre immobilier et placements financiers ?Il n’existe pas de r\u00e9partition id\u00e9ale universelle. La moyenne fran\u00e7aise se situe \u00e0 61% d’immobilier et 22% de financier, mais elle refl\u00e8te surtout le poids de la r\u00e9sidence principale chez des m\u00e9nages qui n’ont pas d’autre actif. Les trois crit\u00e8res qui comptent r\u00e9ellement sont votre horizon de placement, votre besoin de revenus futurs et votre capacit\u00e9 \u00e0 mobiliser des liquidit\u00e9s sans vendre dans l’urgence. Au-del\u00e0 de 1,3 million d’euros de patrimoine immobilier, l’IFI devient un param\u00e8tre de la d\u00e9cision.Quel patrimoine faut-il avoir pour faire partie des 10% les plus riches en France ?Selon l’Insee, il faut d\u00e9tenir plus de 857 700\u20ac de patrimoine brut d\u00e9but 2024 pour appartenir aux 10% des m\u00e9nages les mieux dot\u00e9s, et plus de 750 400\u20ac de patrimoine net une fois les emprunts d\u00e9duits. Le seuil monte \u00e0 1 268 200\u20ac pour les 5% et \u00e0 3 020 900\u20ac pour le dernier centile. La m\u00e9diane, elle, s’\u00e9tablit \u00e0 205 100\u20ac de patrimoine brut.Pourquoi les plus gros patrimoines d\u00e9tiennent-ils moins d’immobilier ?La part d’immobilier passe de 75% chez les m\u00e9nages du milieu de la distribution \u00e0 34% chez les 1% les mieux dot\u00e9s. Quatre raisons expliquent ce recul, avec la saturation de la capacit\u00e9 d’endettement qui rend l’effet de levier inop\u00e9rant au-del\u00e0 d’un certain niveau, le manque de liquidit\u00e9 de la pierre, la fiscalit\u00e9 de l’IFI qui ne frappe que l’immobilier depuis 2018, et l’ouverture des placements financiers sur-mesure \u00e0 partir de 250 000\u20ac \u00e0 500 000\u20ac.La r\u00e9sidence principale compte-t-elle dans le patrimoine ?Oui, elle est int\u00e9gr\u00e9e au patrimoine immobilier dans les statistiques de l’Insee, \u00e0 sa valeur totale pour le patrimoine brut et d\u00e9duction faite du cr\u00e9dit restant pour le patrimoine net. Neuf m\u00e9nages sur dix situ\u00e9s entre le 4\u00e8me et le 9\u00e8me d\u00e9cile en sont propri\u00e9taires, et elle constitue l’essentiel de leur patrimoine. Elle b\u00e9n\u00e9ficie en revanche d’un abattement de 30% pour le calcul de l’IFI.Comment se situe le patrimoine d’un expatri\u00e9 fran\u00e7ais ?Les enqu\u00eates de l’Insee ne portent que sur les m\u00e9nages r\u00e9sidant en France, les expatri\u00e9s n’y figurent donc pas. Leur situation ob\u00e9it \u00e0 d’autres r\u00e8gles, car un non-r\u00e9sident n’est imposable \u00e0 l’IFI que sur son immobilier situ\u00e9 en France et ses plus-values mobili\u00e8res \u00e9chappent le plus souvent \u00e0 l’imp\u00f4t fran\u00e7ais. La r\u00e9partition entre immobilier et financier d\u00e9pend alors autant de la r\u00e9sidence fiscale et de la convention applicable que du rendement attendu.Faire le point sur votre propre r\u00e9partitionEt vous, o\u00f9 se situe votre patrimoine et votre allocation d’actifs par rapport \u00e0 la moyenne des Fran\u00e7ais, ou \u00e0 celle des m\u00e9nages de votre taille de patrimoine ?Ces chiffres ne valent que comme rep\u00e8res. Ce qui compte, c’est la coh\u00e9rence entre votre allocation, vos revenus futurs et votre horizon. Au cabinet, nous accompagnons des entrepreneurs et des expatri\u00e9s dont le patrimoine se situe tr\u00e8s au-dessus des moyennes \u00e9voqu\u00e9es ici, et pour lesquels la question n’est plus d’accumuler mais de diversifier, de rendre liquide et d’optimiser la fiscalit\u00e9 de la d\u00e9tention.Si vous souhaitez confronter votre r\u00e9partition actuelle \u00e0 vos objectifs, nous pouvons \u00e9tablir ensemble un audit de votre situation patrimoniale.Par Anthony Calci, conseiller en gestion de patrimoineArticle mis \u00e0 jour en septembre 2026.Anthony CalciConseiller en gestion de patrimoine (CGP), fondateur du cabinet Calci Patrimoine, strat\u00e9giste en investissement financier et immobilier depuis plus de 15 ans, sp\u00e9cialiste entrepreneurs et expatri\u00e9s, membre du groupemement Magnacarta et de l’Anacofi, CIF-CGP Orias n\u00b011062580"},{"@context":"https:\/\/schema.org\/","@type":"BreadcrumbList","itemListElement":[{"@type":"ListItem","position":1,"name":"R\u00e9partition du patrimoine des Fran\u00e7ais, immobilier ou financier","item":"https:\/\/calci-patrimoine.com\/repartition-patrimoine-francais-immobilier-financier\/#breadcrumbitem"}]}]